Вопреки внешним факторам: обзор инвестиций на фондовом рынке за октябрь-2013

Евгения Резниченко, Prostobank, 08.11.2013

http://www.prostobank.ua/finansovyy_gid/investitsii/stati/vopreki_vneshnim_faktoram_obzor_investitsiy_na_fondovom_rynke_za_oktyabr_2013

В октябре-2013 украинский фондовый рынок учился жить по-новому: заработала новая депозитарная система. А над мировыми рынками в очередной раз нависала угроза дефолта США. Несмотря на это, биржевые индексы были преисполнены оптимизма. А начать обзор Prostobank.ua предлагает с основных инвестиционных событий октября-2013.

В прошедшем месяце продолжила свое развитие тема законодательного урегулирования принудительной продажи акций миноритариями по требованию акционера, владеющего 95% акций предприятия. На этот раз стало известно, что законопроект, предусматривающий этот механизм, устанавливает требования к цене таких бумаг. В частности, принудительный откуп нельзя будет проводить по цене, которая ниже номинальной стоимости ценных бумаг, а также дешевле, чем самые дорогие акции этого предприятия, приобретенные владельцем 95% в последние полгода.

Кроме этого в минувшем месяце вступил в силу закон «О депозитарной системе», принятый годом ранее. Как уже писал Prostobank.ua, закон предусматривает создание Центрального депозитария и Единого расчетного центра на фондовом рынке. Закон вступил в силу 12 октября, а 14 октября была запущена новая депозитарная система. В связи с техническими изменениями биржам пришлось немного сократить свой рабочий день: торги на ПФТС и Украинской Бирже теперь будут закрываться в 17.15, а некоторые виды сделок можно будет совершать лишь до 17.00 (раньше биржи работали до 17.30). А владельцы акций в течение года должны заключить с депозитарием договора обслуживания счетов в ценных бумагах, иначе они не смогут голосовать на собраниях акционеров и получать дивиденды.

Индексы

Октябрь-2013 начался для мировых финансовых рынков со стресса: первого же числа прекратило работу американское правительство. Из-за того, что парламентарии США не смогли договориться о бюджете на очередной финансовый год – который здесь наступает как раз 1 октября – правительство «отключили», а госслужащих отправили в отпуска за свой счет. Не прекратили работу пограничники, госохрана и авиадиспетчеры, которым пришлось работать бесплатно вплоть до принятия госбюджета. Жалование сохранили лишь военнослужащие – относительно них действует отдельный, принятый недавно закон. Очередную дату потенциально возможного дефолта США «назначили» на 17 октября. Но бюджет, в лучших традициях американских блокбастеров, был принят ровно накануне этой даты.

Как ни странно, такой поворот событий оказал мало влияния на фондовые рынки: индекс Dow Jones начал расти еще за несколько дней до решения бюджетного вопроса, а S&P500 лишь немного «просел» во вторую неделю октября. Так что по итогам месяца оба индекса показали уверенную позитивную динамику.

Что касается украинских биржевых показателей, то индекс ПФТС из-за резкого падения в начале месяца с учетом последующего роста закончил месяц практически без изменений: минус 0,7 процентного пункта или -0,24%. А индеск УБ «преуспел» куда больше: за месяц он подрос на 19 пунктов или 2,3%.

 

 

Интересно, что с 14 октября, то есть с момента запуска неоднозначной для украинского фондового рынка новой депозитарной системы, биржевые показатели пошли в рост. Так что индекс УБ за несколько дней даже перескочил через отметку в 890 пунктов, с которой в августе-2013 началось его затяжное падение. Правда, следующие несколько дней индекс снижался, и закончил месяц на отметке в 867 пунктов.

Инвестиционные фонды

Для украинских инвестиционных фондов октябрь-2013 был не то чтобы слишком успешным, но, можно сказать, щадящим месяцем. По исследованию компании «Простобанк Консалтинг», из 64-х фондов прибыль получили 27 – на семь больше, чем в прошлом месяце. При этом внушительными цифрами смогли поразить инвесторов лишь два фонда: «Паритет» (КУА «Арт-Капитал») и «Атаман: Фонд Перспективных Акций» (ИГ УНИВЕР), получившие 35% и почти 19% прибыли за месяц соответственно. Еще девять фондов заработали умеренные 1-4% прибыли.

 

Что же касается убыточных по итогам октября-2013 фондов, то их оказалось всего 10 (среди фондов, опубликовавших данные о своих финрезультатах). А наибольший убыток составил 2,8% (фонд «Платинум», КУА «Драгон Эсет Менеджмент»).

 

КУА /Инвестиционный фонд	Стоимость на 2.10.2013 г., грн.	Стоимость на 1.11.2013 г., грн.	Прирост стоимости за октябрь-2013
			грн.	%
Арт-Капитал   / Паритет	1 148,20	1 553,60	405,4	35,31%
ИГ УНИВЕР   / Атаман: Фонд Перспективных Акций	767,17	911,81	144,64	18,85%
Кинто   / Классический	343,28	357	13,72	4,00%
ИГ УНИВЕР  / Ярослав Мудрый: Фонд Акций	554,90	572,84	17,94	3,23%
Магистр   / Магистр - фонд энергетики	709,45	730,51	21,06	2,97%
Кинто  / Синергия 4	2 681,95	2 746,17	64,22	2,39%
ОТП Капитал   / ОТП Фонд Акций	0,60	0,61	0,01	1,67%
ИГ УНИВЕР  / Скиф: Фонд Золота	1 020,57	1 037,06	16,49	1,62%
ОТП Капитал  / ОТП Классический	1 615,53	1 632,70	17,17	1,06%
Таск-Инвест   / ТАСК Универсал	1 751,21	1 769,68	18,47	1,05%
Альтус ассетс активитис   / Альтус Сбалансированный	2 199,99	2 222,19	22,2	1,01%
Альтус ассетс активитис  / Альтус Стратегический	1 679,75	1 695,69	15,94	0,95%
ОТП Капитал  / ОТП Сбалансированный	967,52	976,32	8,8	0,91%
ИГ УНИВЕР  / Владимир Великий: Фонд Сбалансированный	1 246,68	1 257,58	10,9	0,87%
Фидо Инвестментс  / СЕБ фонд облигационный	2 105,97	2 124,07	18,1	0,86%
Райффайзен Аваль   / Райффайзен грошовий ринок	1 677,67	1 690,88	13,21	0,79%
Арт-Капитал  / АРТ Индексный	32,22	32,46	0,24	0,74%
Кинто  / Кинто - Осень	508,74	512,11	3,37	0,66%
Драгон Эсет Менеджмент   / Аргентум	35,05	35,28	0,23	0,66%
Кинто  / Кинто - ЗИМА	403,5	406,04	2,54	0,63%
Арт-Капитал  / АнтиБанк	693,44	697,37	3,93	0,57%
Таск-Инвест  / ТАСК Ресурс	950,01	954,71	4,7	0,49%
Альтус ассетс активитис  / Альтус-Фонд Облигаций	2018,59	2024,33	5,74	0,28%
Кинто  / Синергия 5	2418,10	2423,83	5,73	0,24%
Таск-Инвест  / ТАСК Украинский Капитал	534,46	535,33	0,87	0,16%
Кинто  / Эквити	663,20	663,37	0,17	0,03%
Кинто  / Синергия Риал Истейт	22199,87	22204,56	4,69	0,02%
Фидо Инвестментс / СЕБ фонд украинских акций	24,97	24,97	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент   / Фонд недвижимости	3951,36	3951,36	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент  / Ускорение	1208,23	1208,23	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент  / Стабильный доход 2	1 320,38	1 320,38	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент  / Индексный	234,17	234,17	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент  / Динамический доход	265,75	265,75	0	0,00%
УкрСиб Эссет Менеджмент  / А-Виста	897,7	897,7	0	0,00%
Спарта   / Спарта Сбалансированный	132,54	132,54	0	0,00%
Спарта  / Спарта 300	9 259,01	9 259,01	0	0,00%
Райффайзен Аваль  / Райффайзен сбалансированный	338,28	338,28	0	0,00%
Райффайзен Аваль  / Райффайзен валютный	863,65	863,65	0	0,00%
Райффайзен Аваль  / Райффайзен акции	176,71	176,71	0	0,00%
Райффайзен Аваль  / Агро.Н	1 125,66	1 125,66	0	0,00%
Миллениум Эссет Менеджмент   / Миллениум Сбалансированный	21,66	21,66	0	0,00%
Конкорд Эссет Менеджмент   / Конкорд Стабильность	32,99	32,99	0	0,00%
Конкорд Эссет Менеджмент  / Конкорд Перспектива	55,8	55,8	0	0,00%
Конкорд Эссет Менеджмент  / Конкорд Достаток	46,99	46,99	0	0,00%
Инвестиционный Капитал Украина  / Фонд Облигаций	2 018,73	2 018,73	0	0,00%
Инвестиционный Капитал Украина / Фонд Акций	645,97	645,97	0	0,00%
Инвестиционный Капитал Украина / Сбалансированный	2 879,83	2 879,83	0	0,00%
Foyil   / Премьер фонд облигаций	2589,49	2589,49	0	0,00%
Foyil  / Премьер фонд доход и рост	554,79	554,79	0	0,00%
Foyil  / Премьер Фонд Возможностей	1 543,60	1 543,60	0	0,00%
Foyil  / Биржевой Индексный Фонд Украины	2845,96	2845,96	0	0,00%
Citadele Asset Management Ukraine  / фонд украинских облигаций	10,68	10,68	0	0,00%
Citadele Asset Management Ukraine / Украинский Сбалансированный фонд	2,01	2,01	0	0,00%
Амадеус   / Симфония 1	14 997,04	14 996,75	-0,29	0,00%
Бонум Груп   / Бонум Оптимум	53,58	53,57	-0,01	-0,02%
Кинто  / Народный	1 203,32	1 200,82	-2,5	-0,21%
Альтус ассетс активитис  / Альтус фонд акций роста	774,88	773,17	-1,71	-0,22%
Арт-Капитал  / Достояние	58,89	58,69	-0,2	-0,34%
Кинто  / Синергия 7	3 955,33	3 934,84	-20,49	-0,52%
Амадеус  / Симфония 2	1 408,59	1 400,05	-8,54	-0,61%
ПИОГЛОБАЛ Украина   / Премиум-фонд индексный	325,54	323,46	-2,08	-0,64%
Райффайзен Аваль  / Первый золотой	219,98	218,45	-1,53	-0,70%
ПИОГЛОБАЛ Украина  / Премиум-фонд сбалансированный	339,53	333,82	-5,71	-1,68%
Драгон Эсет Менеджмент  / Платинум	244,08	237,2	-6,88	-2,82%

По данным компании "Простобанк Консалтинг"