Регуляния

Дмитрий Гриньков, "Бизнес", №24, 2011

http://www.business.ua/articles/bank_market/Regulyaniya-16452/

Около 40 банков не смогут выполнить требование регулятора относительно увеличения к началу 2012 г. регулятивного капитала до 120 млн грн.

Нацбанк в очередной раз напомнил банкам 4-й группы о необходимости до конца текущего года нарастить регулятивный капитал. На прошлой неделе Ассоциация “Украинский кредитно-банковский союз” (УКБС; г.Киев; более 90 членов) сообщила, что “Нацбанк требует немедленно разработать и подать план капитализации с указанием конкретных мер наращивания капитальной базы и сроков их выполнения”.

При этом регулятор предупредил о применении мер воздействия к банкам и их руководителям в случае невыполнения этих требований. Согласно сообщению Ассоциации, соответствующую депешу от регулятора фин­учреждения получили в мае текущего года.

История вопроса

Напомним: постановление НБУ №273 от 09.06.10 г., предусматривающее увеличение регулятивного капитала до 120 млн грн., вступило в силу еще 19 июля 2010 г. Таким образом, банки получили полтора года на докапитализацию. При этом до выполнения этого требования банкам запретили наращивать депозитные портфели от населения. То есть, по сути, был установлен так называемый “депозитный потолок”.

Кстати, доля банков 4-й группы по классификации НБУ в общем объеме депозитов с тех пор почти не изменилась и составляет 8-9% (см. “О ком речь”). В сентябре 2010 г. Ассоциация украинских банков (АУБ) и несколько комбанков оспорили постановление НБУ в суде. В начале декабря Окружной административный суд г.Киева удовлетворил иск банкиров. Однако уже в феврале 2011 г. Нацбанк успешно оспорил данное решение суда первой инстанции в Киевском апелляционном административном суде. Несмотря на это, банкиры продолжают судиться с регулятором.

В середине мая АУБ сообщила, что данное судебное дело вытребовано в Высший административный суд Украины (ВАСУ). После изучения вопроса судьями ВАСУ будет назначено время и место судебного заседания. Кстати, во время этих судебных перипетий, 15 февраля текущего года (см. статью "Уставщина"), Верховная Рада приняла очень важный Закон “О внесении изменений в некоторые законы Украины…”, согласно которому финучреждения должны нарастить уставный капитал (основная составляющая регулятивного капитала) до 120 млн грн.

Увеличить “уставник”, конечно же, сложнее, чем регулятивный капитал, однако Закон установил 5-летний переходный период — до 2016 г.

Принятие документа позволило банкирам расслабиться — они ожидали, что Нацбанк подкорректирует постановление №273. Например, в АУБ до сих пор придерживаются такого мнения (см. “Банкир — об оптимизме”).

Тем не менее, как выяснилось, регулятор по-прежнему настаивает на форсированной капитализации мелких банков — до начала 2012 г. Как сообщают в УКБС, Нацбанк рекомендует игрокам рынка наращивать регулятивный капитал в том числе путем увеличения такой его составляющей, как субординированный долг. Вместе с тем банкиры убеждены, что данный механизм приведет к снижению прибыльности банковской системы, поскольку ресурс субординированных кредитов является платным.

Откуда деньжишки

Для того чтобы выполнить нормы Закона, увеличив уставный капитал до 120 млн грн., собственникам примерно 70 отечественных банков в ближайшие годы придется инвестировать в свои детища 3,2 млрд грн. БИЗНЕС решил разобраться, как конкретные банки капитализировались с июля 2010 г., когда появилось постановление №273.

За девять месяцев (с 1 июля 2010 г. по 1 апреля 2011 г.) собственники банков, нуждающихся в дополнительных “капитальных” вливаниях, направили в “уставники” своих детищ почти 1,3 млрд грн. Отметим, что принимается во внимание только зарегистрированный уставный капитал. За указанный период уставные капиталы увеличил 31 банк.

При этом окончательно покинуть “зону риска” это помогло всего 12 банкам. Среди лидеров по капитализации можно отметить “Терра Банк” (увеличил уставный фонд на 200 млн грн.), “Эрде Банк”, “Банк ”, Все­украинский банк развития (ВБР) и др. Примечательно, что ВБР, подконтрольный старшему сыну Президента Украины Александру Януковичу, не только на 100 млн грн. увеличил уставный капитал — до 210 млн грн., но и привлек суб­ординированный кредит в размере 40 млн грн.

Некоторые участники рынка пока недостаточно нарастили капиталы для выполнения норм Закона, но зато удовлетворили регуляторные требования НБУ. В числе таковых, например, АвтоКрАЗбанк, который увеличил “уставник” всего на 25 млн грн. — до 105 млн грн. — и привлек субординированный кредит в размере 6 млн грн., доведя объем субординированной задолженности до 60,6 млн грн. Аналогичная ситуация, к примеру, в банке “Национальный Кредит”, который нарастил уставный фонд на 30 млн грн. — почти до 90 млн грн. — и при этом привлек субординированный кредит в размере 40 млн грн.

Стоит отметить, что многие банки уже объявили о намерении провести дополнительные эмиссии. Некоторые финучреждения после наращивания капитала выполнят не только требования НБУ к регулятивному капиталу, но и требования Закона к размеру уставного фонда.

Так, в конце февраля “Окси Банк” объявил об увеличении уставного капитала на 40,3%, или на 34,5 млн грн., — до 120 млн грн. Закрытое размещение акций доп­эмиссии планировалось начать 11 апреля 2011 г. В апреле акционеры “Радикал Банка” на общем собрании акционеров решили нарастить уставный фонд финучреждения на 60%, или на 45 млн грн., — также до 120 млн грн.

Не все сразу

Однако собственникам многих банков не по карману внести всю сумму, недостающую до 120 млн грн., за один раз. Так, в январе об увеличении уставного капитала на 71,4%, или на 45 млн грн., — до 108 млн грн., сообщил “Кредит Оптима Банк”. Согласно сообщению, банк намерен провести закрытое размещение акций в два этапа в период с 1 по 19 июля 2011 г. Промышленно-финансовый банк, например, увеличивает уставный капитал на 51,4%, или на 36 млн грн., — до 106 млн грн. Эмиссия запланирована на период с 1 по 23 сен­тября 2011 г.

Аналогичная ситуация в Коммерческом инвестиционном банке, который наращивает “уставник” на 15%, или на 15 млн грн., — до 115 млн грн. Выпуск акций будет размещаться с 21 июля по 31 августа текущего года. “Вест Файненс Энд кредит банк”(известен под брендом “Кредитвест Банк”), подконтрольный инвесторам из Турции, увеличивает уставный фонд всего на 22%, или на 15,9 млн грн., — до 88 млн грн.

Строгая субординация

Следует помнить, что НБУ разрешает включать в регулятивный капитал суб­ординированные обязательства в сумме, не превышающей размер уставного капитала. За июль 2010 г. — март 2011 г. банки 4-й группы по классификации НБУ нарастили субординированный долг почти на 800 млн грн. — до 2,6 млрд грн. За указанный период субординированные кредиты привлекли примерно 50 мелких банков. Больше всех — 222 млн грн. — одолжил банк “Союз” (см. “Топ-10 банков…”).

Любопытно, что этот банк уже на начало июля 2010 г. располагал “уставником”, превышающим 250 млн грн., и поэтому не нуждался в срочном наращивании капитала. Субординированный кредит почти на 83 млн грн. привлек Конверсбанк. Имея уставный фонд в размере 95 млн грн., благодаря такому кредиту банк с российским капиталом досрочно и с запасом выполнил требования постановления №273. Евробанк (по слухам, подконтрольный Александру Адаричу, бывшему председателю правления Укр­Сиббанка) одолжил 53 млн грн. Таким образом, сумма уставного капитала и субординированного долга этого банка достигла заветных 120 млн грн.

Будем ждать

Впрочем, на рынке есть игроки, которые не торопятся капитализироваться ни путем увеличения уставного капитала, ни путем привлечения субординированных кредитов. Так, по данным НБУ, по состоянию на 1 апреля 2011 г. наименее капитализированным является банк “Старокиевский”: его уставный капитал составлял всего 30,2 млн грн., собственный капитал — 75,4 млн грн.

Этот банк недавно, после 1 апреля, увеличил “уставник” всего на 3,6 млн грн. Однако при этом субординированный долг банка сократился на аналогичную сумму — до 16,4 млн грн. Таким образом, до выполнения регуляторных требований фин­учреждению не хватает 20-30 млн грн.

Председатель правления и совладелец банка Юрий Яременко отказался комментировать планы по капитализации в телефонном режиме.
Банк “Траст-Капитал” также не сумел нарастить “уставник” (во всяком случае, увеличение капитала не зарегистрировано), а его субординированный долг увеличился всего на несколько тысяч гривень. Проблемы с дополнительной капитализацией испытывает также банк “Фамильный”. С 1 июля 2010 г. он не увеличил уставный капитал, а суб­ординированный долг даже сократил втрое — до 8,6 млн грн.

Банкиры — …

…о наращивании

Константин Ворушилин (53),
председатель наблюдательного совета Международного инвестиционного банка (г.Киев; с 2007 г.; собственный капитал на 01.04.11 г. — 79,8 млн грн.):

— Мы увеличили регулятивный капитал благодаря наращиванию субординированного долга. Банк развивается, поэтому сейчас рассматриваем вопрос об увеличении уставного капитала — будем вливать в него по мере необходимости, чтобы выполнить нормы соответствующего Закона.

Сейчас у нас норматив адекватности регулятивного капитала завышен. Наша цель — на конец этого года иметь регулятивный капитал в 180 млн грн. Это нужно для того, чтобы не лишиться отдельных пунктов лицензии, например, по работе на международном валютном рынке.

Хотя такие операции осуществляются редко, но все же. По моей информации, подавляющее большинство небольших банков справляются с дополнительной капитализацией — напряженности, горячки на рынке я не ощущаю. В то же время некоторые собственники финучреждений рассматривают возможность их продажи или слияния. Думаю, что при сегодняшних раскладах судебная тяжба банков с НБУ относительно постановления №273 закончится в пользу регулятора.

…о помехах

Павел Крапивин (36),
первый заместитель председателя правления банка “Контракт” (г.Киев; с 1993 г.; собственный капитал на 01.04.11 г. — 70,1 млн грн.):

— Банкиры смирились с тем, что постановление №273 не будет отменено и его придется выполнять. До тех пор на банки наложена масса ограничений: кроме увеличения объема депозитов населения, например, нельзя открывать новые отделения и филиалы, получать новые лицензии. Такие ограничения нам уже начинают мешать.

Мы уже почти уперлись в “депозитный потолок” (см. “История вопроса”. — Ред.) — еще месяц-полтора, и эта планка будет достигнута. Кроме того, из-за постановления в июле прошлого года мы не получили лицензию на работу с банковскими металлами. Она уже была почти готова, лежала на подписи — и тут вступило в силу постановление №273.

Мы работали над получением этой лицензии несколько месяцев, и вот, на тебе… Поэтому банк намерен увеличить капитализацию — вот недавно закрыли эмиссию на 18 млн грн., сейчас готовим новый выпуск акций на 30 млн грн. Думаю, объявим об этом в начале июля. Таким образом, увеличение уставного капитала будет зарегистрировано на рубеже ноября-декабря.

Благодаря этому норматив по минимальному размеру регулятивного капитала банка в 120 млн грн. будет выполнен даже с запасом в несколько миллионов гривень. Спешить досрочно увеличивать уставный капитал до 120 млн грн. не имеет смысла.

…об оптимизме

Александр Сугоняко (58),
президент Ассоциации украинских банков (г.Киев; с 1991 г.; 150 членов):

— У меня нет информации, что Нацбанк разослал банкам письмо (о необходимости выполнения постановления №273. — Авт.). Хотя очевидно, что регулятор будет использовать любую возможность давления на банки с целью заставить их увеличить капиталы. В то же время, согласно принятому Закону, Нацбанк обязан привести в соответствие с ним свои нормативные акты, в том числе постановление №273, до сентября этого года.

Поэтому я с оптимизмом смотрю в будущее независимо от результата кассационного рассмотрения нашей жалобы ВАСУ. Вспомните хотя бы аналогичное постановление НБУ №373, которое также предусматривало ужесточение требований к капитализации небольших банков. Тогда, в 2006 г., Нацбанк тоже терроризировал банки, пока мы не договорились с тогдашним председателем Владимиром Стельмахом.

В результате банки получили от двух с половиной до трех с половиной лет отсрочки. Так что сейчас идет бюрократическая тягомотина, которая началась по инициативе МВФ и прочих международных финансовых организаций.

…о борьбе с акционерами

Игорь Теплиц,
председатель наблюдательного совета Инвестбанка (г.Одесса; собственный капитал на 01.04.11 г. — 89,9 млн грн.):

— Мы ни на что не надеемся (в смысле отмены постановления №273. — Авт.), проводим капитализацию. Вот борюсь с акционерами, заставляя их “вытряхиваться”. В частности, на капитализацию пошли дивиденды за прошлый год. Сейчас есть две задачи: нарастить до 120 млн грн. регулятивный капитал к концу этого года и увеличить до 120 млн грн. собственно уставный фонд — на это есть еще четыре с половиной года.

В рамках решения первой задачи направили дивиденды, привлекли субординированный кредит (не от акционеров). Не хватает совсем небольшой суммы — вот сейчас думаем над этим. Дополнительная эмиссия акций возможна не ранее 2012 г.

Чтобы заинтересовать собственников инвестировать новые деньги в бизнес, необходимо показать приемлемую доходность. Такая задача на 2011 г. Текущее экономическое положение банка очень неплохое, по “депозитному потолку” еще есть запас. Думаю, что мы сформируем необходимые 120 млн грн. как раз к тому моменту, когда начнем ощущать ограничения в работе, наложенные постановлением №273.

О ком речь

По состоянию на 1 апреля 2011 г. 4-я группа банков по классификации НБУ является самой многочисленной — представлена 116 финучреждениями (63% общего количества банков в Украине). В то же время почти по всем количественным показателям деятельности на эти банки приходится не более 10% рынка.
Так, общие активы банков 4-й группы составляют 93,4 млрд грн., или 9,4% активов всего банковского сектора.
Кредитный портфель: 56 млрд грн., или 7,3% общесистемного показателя.
Депозиты населения: 26,5 млрд грн., или 9%.
Депозиты компаний: 17,4 млрд грн., или 9,6%.
Собственный капитал: 17,3 млрд грн., или 12,5%.
Убыток за I квартал 2011 г.: 634,5 млн грн.
Совокупный отрицательный финансовый результат за январь — март 2011 г.
банков 4-й группы обусловлен крупными убытками четырех проблемных банков: Диалогбанка (136 млн грн.; уже отправлен на ликвидацию), банка “Столица” (114 млн грн.), СоцКомбанка (217 млн грн.) и банка “Владимирский” (244 млн грн.). В последних трех финучреждениях работают временные администрации НБУ.